Gleitende Durchschnitte: Verwendung von SMA und EMA für die Trendrichtung

Ein gleitender Durchschnitt ist einfach eine Linie, die den Durchschnittspreis eines Vermögenswerts über eine bestimmte Anzahl vergangener Kerzen darstellt. Wenn Sie auf einem Tages-Chart einen „10 MA“ verwenden, wird der durchschnittliche Schlusskurs der letzten 10 Tage dargestellt.

**1. DER KAMPF DER DURCHSCHNITTE: SMA VS. EMA**

Es gibt zwei Hauptvarianten und Ihre Wahl hängt von Ihrem Handelsstil ab.

**A. Der einfache gleitende Durchschnitt (SMA)**
* **Berechnung:** Es wird die Summe der Schlusskurse über „X“ Zeiträume genommen und durch „X“ dividiert.
* **Eigenschaft:** Es ist langsam, geschmeidig und stabil. Dabei werden der Preis vor 50 Tagen und der Preis heute gleich gewichtet.
* **Am besten geeignet für:** Langfristige Trenderkennung (Tages-/Wochendiagramme). Der **200 SMA** ist hier der Goldstandard.

**B. Der exponentielle gleitende Durchschnitt (EMA)**
* **Berechnung:** Es wird ein komplexer Multiplikator angewendet, um den *aktuellsten* Daten mehr Gewicht zu verleihen.
* **Eigenschaft:** Es ist schnell, reaktiv und nervös. Es passt sich der Preisbewegung näher an als der SMA.
* **Am besten geeignet für:** Daytrading und Einstiegspunkte finden. Wenn der Preis heute ansteigt, wird der EMA sofort steigen, während sich der SMA kaum bewegen wird.

**Verdict:** For entry triggers, we prefer the **EMA**. Für die Makroanalyse bevorzugen wir den **SMA**.

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**2. DIE „GROSSEN DREI“ EINSTELLUNGEN**

Sie können einen MA auf eine beliebige Zahl festlegen (7, 14, 89 usw.), aber wenn Sie sich an die Branchenstandards halten, stellen Sie sicher, dass Sie die gleiche Karte wie die Großbanken sehen.

**1. Der 200 MA (Der König)**
Dies ist die Grenze zwischen einem Bullenmarkt und einem Bärenmarkt.
* **Regel:** Wenn der Preis > 200 MA ist, suchen Sie nach Käufen. Wenn der Preis < 200 MA ist, suchen Sie nach „Sells“.
* **Institutionelle Relevanz:** Wenn sich der S&P 500 seinem 200-Tage-SMA nähert, sind Algorithmen auf der ganzen Welt darauf programmiert, zu reagieren.

**2. Der 50 MA (The Swing)**
This is the intermediate trend.
* **Funktion:** In einem gesunden Trend wird der Preis oft auf den 50 MA zurückfallen und dort bleiben. Es dient als „Gleichgewicht“ für mehrwöchige Umzüge.

**3. Der 20 EMA (The Momentum)**
Das ist die Linie des Angreifers.
* **Funktion:** Bei einem massiven Ausbruch oder Absturz bewegt sich der Preis auf der 20-EMA-Marke, ohne jemals die 50 zu berühren. Wenn der Preis unter der 20-EMA-Marke schließt, signalisiert dies oft, dass die unmittelbare Dynamik tot ist.

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**3. DYNAMISCHE UNTERSTÜTZUNG UND WIDERSTAND**

In Lektion 13 haben wir horizontale Zonen gezeichnet. Was aber, wenn sich der Vermögenswert in der „Preisfindung“ befindet (ein Allzeithoch erreicht)? Nach links ist kein horizontaler Widerstand zu erkennen.

Hier glänzen MAs. Sie fungieren als **bewegter Boden**.

**Die Strategie:**
1. Identifizieren Sie einen starken Aufwärtstrend (höhere Hochs).
2. Warten Sie, bis der Preis zurückgeht.
3. Sehen Sie sich den **50 EMA** an.
4. Wenn der Preis die 50 EMA berührt und einen **Bullish Hammer** ausgibt, geben Sie Long ein.

Dies ist besser als zu raten, wo der Pullback enden wird. Der MA gibt Ihnen einen konkreten visuellen Anhaltspunkt.

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**4. DIE CROSSOVER-FALLE (Golden vs. Tod)**

Anfänger lieben Crossover.

* **Goldenes Kreuz:** Der 50 MA kreuzt *oberhalb* den 200 MA. (Bullensignal).
* **Todeskreuz:** Der 50 MA kreuzt *unterhalb* den 200 MA. (Bearisches Signal).

**Das Problem:**
Gleitende Durchschnitte sind **nachlaufende Indikatoren**. Bis die 50 die 200 überschreitet, könnte der Trend bereits seit Monaten andauern.
* *Beispiel:* Bitcoin hat oft ein „Todeskreuz“ direkt am Tiefpunkt eines Bärenmarktes, was dazu führt, dass Einzelhändler genau dann in Panik verkaufen, wenn sie kaufen sollten.

**Professional Use:**
Verwenden Sie Crossovers nicht als Einstiegssignale. Verwenden Sie sie als **Voreingenommenheitsbestätigung**. Wenn Sie ein Goldenes Kreuz sehen, hören Sie auf, nach Short-Trades zu suchen. Look for dips to buy.

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**5. DIE GUMMIBAND-THEORIE (Mean Reversion)**

Stellen Sie sich vor, der gleitende Durchschnitt wäre eine Person, die einen Hund (Preis) an einer Gummileine führt.

* Der Hund kann vorauslaufen (Trend), aber irgendwann wird die Leine zu eng.
* Der Hund muss entweder anhalten und warten (Konsolidierung) oder zum Besitzer zurücklaufen (Korrektur).

**Überdehnung visualisieren:**
Wenn der Preis 500 Pips von seinem 20 EMA entfernt ist, ist er statistisch gesehen instabil. Hier einzukaufen ist gefährlich, auch wenn die Tendenz steigend ist. Sie kaufen „teuer“.

**Der Handel:**
Profis warten auf den „Snapback“. Sie warten darauf, dass der Preis zum MA (Wert) zurückkehrt, bevor sie einsteigen. Wir wollen kaufen, wenn der Hund dem Besitzer zu Füßen liegt, nicht wenn die Leine gespannt ist.

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**6. MAs IN RANGING MARKETS (Die Warnung)**

Gleitende Durchschnitte sind in Seitwärtsmärkten nutzlos.

* **Visual:** If the 20, 50, and 200 MAs are all tangled together like spaghetti and moving horizontally, the market has no trend.
* **Aktion:** Schalten Sie sie aus. They will give you false buy/sell signals every hour. Switch to using horizontal Support & Resistance only.

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**7. PRAKTISCHER AUFBAU: DAS TRADEWISE LAYOUT**

Für Ihre Diagramme empfehlen wir dieses saubere Setup:

1. **200 SMA (täglicher Zeitrahmen):** Färben Sie es **Schwarz** oder **Weiß** (Dick). Dies ist Ihr „Big Picture“-Filter.
2. **20 EMA (Täglich/4H-Zeitrahmen):** Färben Sie es **Blau**. Dies ist Ihr Leitfaden für die kurzfristige Dynamik.

**Das Protokoll:**
* Überprüfen Sie den 200 SMA. Liegt der Preis darüber oder darunter?
* Überprüfen Sie den Abstand vom 20 EMA. Wird es verlängert?
* Wenn der Preis über 200 SMA liegt und sich zurückzieht, um die 20 EMA zu berühren, beginnen Sie mit der Suche nach Ihren Candlestick-Auslösern (Hammer, Engulfing).

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**ABSCHLUSS**

Gleitende Durchschnitte sind keine Kristallkugeln. Sie sagen nicht die Zukunft voraus; they summarize the past. Da jedoch Millionen von Algorithmen und institutionellen Händlern die 200 SMA und 50 EMA beobachten, werden sie zu sich selbst erfüllenden Prophezeiungen.

Indem Sie MAs zu Ihrem Diagramm hinzufügen, setzen Sie effektiv die „Brille“ auf, die die Großbanken tragen. Sie können sehen, wann ein Trend gesund ist, wann er überdehnt ist und wohin sich die Wertezonen genau bewegen.

In der nächsten Lektion werden wir uns mit einem weiteren Tool zur Messung der Motorleistung befassen: **Momentum-Indikatoren (RSI & Stochastic)**, und lernen, wie man die Divergenz zwischen Preis und Momentum erkennt.